안녕하세요 보스턴 임박사입니다.

인덱스 펀드의 창시자 고 Jack Bogle (John C. Bogle) 이 만든 Vanguard에서는 주알못을 위한 Target Retirement Funds를 2003년부터 판매하고 있습니다.

The Worth Of A Man: A Tribute To John C. Bogle – Forbes 1/16/2019

일반적으로 Target Retirement Funds의 구조는 아래와 같은 개념을 바탕으로 만들어져 있습니다.

20대에는 90% 주식 : 10% 채권으로 구성을 합니다.

40대까지도 이 비율은 거의 유지가 됩니다. 주식 90% : 채권 10% 입니다.

은퇴 준비 연령인 60세가 되면 주식 60% : 채권 40% 로 채권비율이 높아지도록 비율을 조정합니다.

Medicare를 받는 나이이면서 은퇴연령인 65세가 되면 주식 50% : 채권 50% 로 채권의 비율이 더 늘어납니다.

401(k), IRA의 RMD 나이인 72세가 되면 주식 30% : 채권 70% 로 채권의 비율이 월등하게 높아지게 됩니다.

Expense ratio는 0.08%로 Low-Cost Mutual Fund입니다.

1963-1967년생들에게 맞는 펀드는 “VTHRX – Retirement 2030 Fund”가 해당하는 펀드입니다.

• 미국 주식 (VSMPX, 0.03% expense ratio, 1.35% dividend yield): 37.8%
• 해외주식 (VGTSX, 0.08% expense ratio, 3.12% dividend yield): 24.9%
• 미국채권 (VTBIX, 0.02% expense ratio, 3.22% dividend yield): 24.1%
• 해외채권 (VTILX, 0.07% expense ratio, 4.22% dividend yield): 11.2%

포트폴리오 구성은 주식 61.9% : 채권 36.1% 입니다.

2006년에 창설된 이래 연평균 복리수익률이 6.63%이고 배당수익률은 2.54% 입니다.

1968-1972년생들에게 맞는 펀드는 “VTTHX – Retirement 2035 Fund”가 해당하는 펀드입니다.

• 미국주식 (VSMPX, 0.03% expense ratio, 1.35% dividend yield): 43.0%
• 해외주식 (VGTSX, 0.08% expense ratio, 3.12% dividend yield): 20.8%
• 미국채권 (VTBIX, 0.02% expense ratio, 3.22% dividend yield): 27.3%
• 해외채권 (VTILX, 0.07% expense ratio, 4.22% dividend yield): 8.9%

포트폴리오 구성은 주식 70.3% : 채권 29.7% 로 되어 있습니다.

2003년에 펀드가 창설된 이래 연평균 7.4% 복리수익률로 수익률이 좋습니다. 배당률도 현재 2.41%입니다. 2030 펀드에 비해 주식비중이 높다보니 배당률은 0.14% 정도 낮게 되어 있지만 그래도 나쁘지 않은 수익률입니다.